Le passe-temps de l’IRS par rapport aux affaires : ce que cela signifie pour les impôts

La gestion d’une entreprise parallèle peut vous donner de précieuses déductions fiscales ainsi qu’un revenu supplémentaire. Cependant, l’Internal Revenue Service (IRS) décide si oui ou non une entreprise est en fait un passe-temps. Si l’IRS dit que c’est le cas, vous risquez de perdre la possibilité de déduire les dépenses de votre revenu. La règle empirique pour déterminer si une activité est une entreprise ou un passe-temps est de savoir si elle a été rentable pendant au moins trois années sur cinq. D’autres considérations peuvent entrer en ligne de compte. Cependant, ce n’est pas définitif. Nous discuterons de la façon dont transformer votre passe-temps en entreprise peut affecter vos impôts et ce que l’IRS recherche.

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Comment transformer un passe-temps en entreprise affecte vos impôts

Si vous pouvez trouver une activité que vous aimez et qui génère également des bénéfices, vous pouvez vous amuser tout en gagnant de l’argent. Et comme avantage supplémentaire, vous pouvez obtenir des déductions pour réduire votre revenu imposable. Des exemples d’entreprises potentiellement amusantes en tant que passe-temps pourraient inclure des performances musicales, la création d’objets artisanaux à vendre et l’orientation de voyages sauvages en sac à dos. Si vous êtes payé pour jouer de la musique, vendre de l’artisanat ou fournir des services de vulgarisation, cela pourrait générer un revenu dans une entreprise qui serait autrement un passe-temps.

Au moment des impôts, les loisirs et les entreprises sont traités très différemment. L’argent que vous payez pour vous lancer dans une entreprise, comme l’achat d’un système de sonorisation pour des spectacles musicaux ou les kilomètres que vous parcourez pour vous rendre à des foires artisanales, peut être soustrait du produit des ventes afin de réduire votre revenu imposable. Si l’entreprise entraîne une perte, vous pouvez même déduire cette perte des autres revenus. Cela inclut le salaire de travail à un emploi, ce qui réduit votre facture fiscale totale.

Cependant, faire une entreprise par le biais d’un passe-temps n’est pas nécessairement synonyme de bons moments. D’une part, si l’IRS soupçonne que vous essayez de réclamer des pertes commerciales pour quelque chose qui est vraiment un passe-temps, cela peut faire l’objet d’un examen minutieux. Un audit IRS est peu probable, mais ce n’est pas amusant non plus.

Il est probable que vous perdiez simplement la possibilité de déduire les pertes si votre travail est considéré comme un passe-temps. Cela peut augmenter votre facture d’impôt et supprimer l’un des grands avantages de posséder une entreprise aussi amusante qu’un passe-temps.

Lignes directrices de l’IRS pour l’identification des sociétés

L’IRS utilise des lignes directrices pour déterminer si une activité est une entreprise ou un passe-temps. Mais ce n’est pas figé. L’activité n’a pas à répondre à toutes les directives pour être jugée comme une entreprise. Et même si cela semble correspondre aux directives commerciales, cela peut toujours être classé comme un passe-temps. Voici les instructions et quelques détails sur leurs demandes :

• Abri sûr. Le moyen le plus sûr de s’assurer que votre entreprise compte comme une entreprise est d’en déclarer un bénéfice. Cependant, vous n’êtes pas obligé de faire un profit chaque année. Si votre entreprise affiche de l’encre noire au moins trois ans sur cinq, elle est considérée comme une entreprise. Encore une fois, ce n’est pas strict, mais dans la plupart des cas, cela suffira. Même si vous n’êtes pas souvent rentable, votre entreprise peut tout de même passer pour une entreprise si elle respecte une ou plusieurs des directives suivantes :
• motif de profit. Le passe-temps est pour le plaisir et les loisirs tandis que le travail est pour gagner de l’argent. Vous pourrez peut-être convaincre l’IRS que vous faites quelque chose pour faire du profit même si vous ne gagnez pas réellement d’argent si :
  • Vous avez gagné de l’argent dans le passé grâce à des activités similaires.
  • Elle acquiert des actifs, tels que des terrains, susceptibles de faire monter les prix.
  • Vous gérez l’activité de la même manière que vous gérez une entreprise similaire.
  • Faites de la publicité ou du marketing pour attirer des clients.
  • Efforcez-vous de trouver des fournisseurs et des vendeurs.
  • Travaillez dans l’activité à plein temps ou faites au moins un effort important.
  • Embauchez du personnel qualifié pour vous aider.
  • Tenez des livres et des registres pour vous aider à gérer l’entreprise.
  • Compter sur les revenus de l’activité pour payer les frais de subsistance.
  • Déclarez des pertes normales similaires à celles d’entreprises similaires ou dues à des circonstances incontrôlables telles qu’un incendie, une catastrophe naturelle ou un ralentissement économique.

Lignes directrices de l’IRS pour identifier les passe-temps

Si votre activité a certaines autres caractéristiques, cela augmente la probabilité que l’IRS la considère comme un passe-temps. C’est même si cela pourrait être considéré comme une entreprise autrement. Voici quelques-unes de ces considérations :

• aspects récréatifs. Si votre activité est généralement considérée comme quelque chose d’amusant, comme visiter des stations balnéaires ou essayer de nouveaux restaurants, elle est plus susceptible d’être classée comme un passe-temps que si ce n’est manifestement pas amusant comme, par exemple, préparer des déclarations de revenus ou pomper des eaux usées. réservoirs.
• Motifs personnels. Si l’IRS pense que vous faites cette activité parce que vous l’aimez ou que vous la trouvez relaxante, elle sera probablement considérée comme un passe-temps.
• Autres sources de revenus. Si d’autres activités, telles que les affaires ou l’investissement, vous procurent un revenu suffisant pour payer vos factures, l’IRS est moins susceptible de considérer votre activité comme une entreprise.

Déclarer les passe-temps et les revenus d’entreprise

Vous déclarerez généralement les revenus d’une entreprise, qu’elle soit exploitée comme source secondaire ou principale de revenus, à l’annexe C de votre formulaire 1040. L’annexe C contient des endroits pour enregistrer une variété de dépenses. Ainsi, vous pouvez déclarer avec précision les revenus de votre entreprise.

Les revenus d’un passe-temps dont vous ne vous attendez pas à être rentables doivent également être déclarés. Mais c’est moins engagé. Vous feriez cela à la ligne 8j de l’annexe 1 du formulaire 1040 régulier.

Minimum

Transformer un passe-temps en entreprise est le rêve de beaucoup de gens. Pouvoir profiter de ce que vous faites et en tirer de l’argent est un rêve que beaucoup veulent avoir. C’est encore mieux lorsqu’il peut être déduit pour réduire le revenu imposable. Mais vous devez vous assurer que votre passe-temps est en fait une entreprise. Si l’IRS découvre que vous utilisez votre passe-temps comme une entreprise alors que vous ne devriez vraiment pas, vous pourriez faire l’objet d’un examen minutieux. Et pour prouver qu’il s’agit d’une entreprise, vous devez avoir été rentable au cours de 3 des 5 dernières années consécutives.

Conseils pour déclarer vos impôts

• Un conseiller financier peut vous aider pendant la période des impôts. L’outil gratuit SmartAsset vous met en contact avec jusqu’à trois conseillers financiers agréés desservant votre région, et vous pouvez interroger vos propres conseillers sans frais pour déterminer celui qui vous convient. Si vous êtes prêt à trouver un conseiller qui peut vous aider à atteindre vos objectifs financiers, commencez dès maintenant.
• Si vous ne savez pas s’il vaut mieux utiliser la déduction standard par rapport à la déduction détaillée, vous voudrez peut-être le lire et faire quelques calculs. Renseignez-vous avant la date limite de déclaration de revenus peut vous aider à économiser une somme d’argent importante.
• SmartAsset met à votre disposition des ressources gratuites pour vous aider pendant la saison des impôts. Consultez notre calculateur d’impôt sur le revenu dès aujourd’hui et lancez-vous !

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